马克威协整检验

马克威操作说明

以数据文件“马克威通用数据2.mkw”为例，演示协整检验算法的操作。

（1）首先，在工作区，打开建模分析工作流“高级统计”→“协整分析”→“协整检验”；

（2）接着选择数据源；

（3）然后设置算法的参数；

（4）主要的操作步骤如下：

1）选择数据源；

2）变量选择：

参数设置如下所示，检验变量列表：股票一、股票二，外生变量列表：股票四，参数设置选择滞后阶数为2阶：

（5）输出结果：

轨迹检验：

最大特征值检验：

（6）结果说明：

输出结果主要有轨迹检验、最大特征值检验。

轨迹检验表给出协整关系的轨迹检验统计量，从结果可以看出两个变量是否有协整关系。

最大特征值检验表给出协整关系的最大特征值检验统计量，同上，也可以看出两变量是否有协整关系。

数据要求

输入变量类型：要求数值型变量，如：整型、浮点型

算法用途

协整检验分析检验变量间是否存在一种均衡关系；这种均衡关系可以表述为：在经济领域中，某些经济变量在某时期内受到干扰偏离长期的均衡点，在下一期调整以使其重新回到均衡状态。

协整检验分析可以应用于经济等领域的检验分析；也可用于检验非稳定的时间序列，观察他们是否有一定的线性组合使得该时间序列成为平稳序列。

算法原理

协整检验的算法有：Johansen算法；该算法使用约束极大似然法进行检验；给出多个变量之间的协整关系，并且给出假设的协整模型的系数估计。Johansen检验要分为特征值轨迹检验和最大特征值检验。

其中两个变量的可用：Engle-Granger检验

第一步：用OLS估计方程：；非均衡误差，；

第二步：检验的单整性：；

多个变量可用扩展的E-G检验。

结果与解释

输出结果：